Kripto analisti Jakub Dziadkowiec’e nazaran, Bitcoin zati ayı piyasasının tabanına ulaştıysa, 5 dalgalı bir Elliott düzeltmesini tamamlamış demektir. Analist, 2023 yılının ortalarında, BTC fiyatının üst istikametli hareketi için gayesi belirliyor. Ayrıyeten analist, yaklaşan yarılanma göz önüne alındığında, BTC’nin erken bir tarihte değerli bir dirence ulaşabileceğini kaydediyor. Jakub Dziadkowiec’in Bitcoin döngü tahlilini ve kestirimlerini okuyucularımız için hazırladık.
Bitcoin 2023’e büyük umutlarla başladı…
Kriptokoin.com’dan takip ettiğiniz üzere Bitcoin (BTC), fiyatının %64 düştüğü çok yorucu ve düşüş eğilimi gösteren bir yıl geçirdi. Bunun akabinde kripto para piyasası iştirakçilerinin 2023 için yüksek beklentileri var. Ayı piyasaları, çoğunlukla yatay fiyat hareketlerinin olduğu bir birikim periyoduydu. Bununla birlikte, bu devirlerin her biri, BTC fiyatının makro tabanının çabucak akabinde birkaç aylık farklı bir aralık gördü. Her vakit nispeten büyük bir üst harekete ve lokal bir tepeye ulaşılmasına yol açtı, akabinde öteki bir düzeltme geldi. Bunun bir sonucu olarak, BTC fiyatı uzun vadeli grafikte daha yüksek bir taban oluşturdu ve akabinde gerçek boğa piyasası başladı.
Bugünkü tahlilde, 2023’te BTC fiyatının mümkün bir üst istikametli hareketin yol açacağı potansiyel doruğu için fiyatı ve zamanlamayı varsayım etmeye çalışacağız. Bunu tarihi datalara, Bitcoin döngüleri hipotezine ve benzerliklerine ve Fibonacci düzeltme düzeylerine dayanarak yapacağız. Tıpkı vakitte tahlil, 21 Kasım 2022’de ulaşılan 15.495 dolar düzeyinin mevcut ayı piyasasının makro tabanı olduğunu varsayıyor. Bu varsayım kesin yanlışsız değil. Ayrıyeten, 2023’te daha düşük BTC fiyatları görürsek süratle yanlışlanabilir. Lakin, yakında gerçekleşebilecek potansiyel üst hareket için maksatları iddia etmek gayesiyle gerekli.
Bitcoin tarihi düzeltmeleri ve birikimleri
BTC fiyatının süreç geçmişine baktığımızda, yıllarda meydana gelen 4 büyük ayı piyasası görüyoruz: 2011, 2014, 2018 ve 2022. Bitcoin uzatma döngüleri hipotezine nazaran, birbirini izleyen her ayı piyasası daha uzun sürdü. Lakin tıpkı vakitte zaman BTC fiyatında daha küçük bir yüzde düşüşe yol açtı. Daha sonra, her ayı piyasasındaki düşüşlerin Elliott Wave teorisine nazaran bir ABC düzeltmesi halini aldığını not ediyoruz. 2022’nin en son ayı piyasası bile bu düzeltme formunda yakalanabilir. Bununla birlikte, boğa piyasası tepesine Kasım 2022’de 69.000 dolarda değil, Nisan 2022’de 64.500 dolarda ulaşıldığı varsayılmalı. Natürel ki, ikinci varsayım epeyce alışılmadık bir ABC düzeltmesi biçimiyle sonuçlanıyor. Buna karşın, kripto para piyasasındaki birçok teknik gösterge, on-chain data, toplumsal aktivite ve hassaslıkla birebir fikirde.
Bununla birlikte, Bitcoin’in 2021’in sonunda daha yüksek bir fiyata ulaştığını savunan bu varsayıma katılmayan biri varsa, o vakit ayı piyasası yanlışsız bir biçimde 5 dalgalı Elliott dürtüsü halinde söz edilebilir. Manalı bir biçimde, her iki dalga sayımı senaryosu, BTC fiyatının mevcut düzeylerinin bu döngünün makro tabanına karşılık gelebileceğini gösteriyor.
Ardından, bir makro tabana ulaştıktan sonra, Bitcoin’in daha güçlü (2012 ve 2019’da) yahut daha zayıf (2015) bir üst hareket başlattığını görüyoruz. Her vakit daha evvel ulaşılan tüm vakitlerin en yüksek düzeyinin (yeşil daireler) altında lokal bir tepeye yol açtı. Bu tepeyi her vakit diğer bir kıymetli düzeltme (kırmızı daireler) takip etti. Bitcoin fiyatının daha yüksek bir tabanını oluşturdu, birikim devrini sona erdirdi ve gerçek boğa piyasasını başlattı. Tüm bunların bir sonraki yarılanmadan (mavi çizgiler) evvel olduğunu eklemeye paha.
Bir ayı piyasasından sonra mahallî zirveler
Daha sonra, tarihî düşüşlerin makro tabanından bir sonraki mahallî tepeye kadar olan süreyi ölçebiliriz. Böylelikle şu dataları elde ederiz: 2011-12’de 77 gün, 2015’te 175 gün ve 2019’da 196 gün (mavi tarih aralıkları).
Bitcoin uzatma döngüleri hipotezine nazaran, bir makro tabandan sonraki lokal doruğa giderek daha uzun bir mühlet içinde ulaşılır. Böylelikle artık de uzarsa tabandan yaklaşık 215 gün sonra ulaşacağı varsayılabilir. Lakin, döngü uzamadıysa, geçmiş devirlerin ortalaması alındığında, bir sonraki tepe 150 gün sonra ortaya çıkacak. Bu bize 17 Nisan ile 26 Haziran 2023 ortasında bir tarih aralığı veriyor. Burası, Bitcoin’in varsayımsal bir lokal tepeye ulaşabileceği yer.
Ayrıca, bu hareketin fiyat aralığını belirlemek için evvelki ayı piyasalarındaki logaritmik Fibonacci düzeltme düzeylerini üst üste koyuyoruz. Tarihî olarak, BTC fiyatının makro tabanını takip eden yükseliş hareketi şuna ulaştı: 2011-12’de 0,5 Fib düzeyi, 2015’te 0,382 Fib düzeyi ve 2019’da 0,618 Fib düzeyi. Bu nedenle, Bitcoin’in yaklaşan yükseliş hareketi için 0,382-0,618 Fib aralığını mümkün bir amaç olarak alabiliriz. Bu da 27.500 dolar – 39.000 dolar fiyat aralığına karşılık geliyor.
Nisan 2023’te Bitcoin fiyatı doruğu 33.000 dolar
Yukarıdaki tahlili özetlersek, 17 Nisan ile 26 Haziran 2023 ortasında bir tarih aralığı ve 27.500 dolar – 39.000 dolar düzeylerinde bir fiyat aralığı elde ediyoruz. Bu, grafikte (mavi dikdörtgen) Bitcoin’in 2023’te mahallî bir doruğa ulaşabileceği alan. Lakin, bunu bir düzeltme izleyecek. Bununla birlikte, potansiyel bir tepenin vaktini ve fiyatını daha fazla belirlemek isteyen bir kişi bir adım daha ileri giderse, yaklaşan yarılanmaya başvurabilir. En son bilgilere nazaran, bu olayın Mart 2024 sonu için varsayım ediliyor.
Tarihsel olarak, BTC fiyatının makro taban düzeyinden sonraki lokal doruğun halving’den (yeşil tarih aralıkları) evvel sırasıyla 47, 52 ve 46 hafta evvel ulaştığını gözlemliyoruz (yukarıdaki grafik). Ortalama olarak, lokal doruğun görünmesi gereken bir sonraki yarılanmadan evvel 48 haftalık bir mühlet alıyoruz. Bu periyot, belirlediğimiz aralığın başlangıç kısmında yer alan 24 Nisan 2023 tarihine denk geliyor.
Öte yandan, Bitcoin’in öngörülen fiyatı ile ilgili olarak, 2023’teki üst hareket için en muhtemel fiyat olarak ortalama 0,5 Fib geri çekilme düzeyini alabiliriz. Bu, yaklaşık 33.000 dolarlık bir fiyata karşılık geliyor. Bu düzey, hem evvelki döngülerin tarihi bilgilerine hem de 2021’de BTC fiyatı için uzun vadeli takviye alanına (mavi oklar) karşılık geliyor. Şu anda, direnç olarak hareket etmesi beklenebilir. Bu nedenle, muhtemelen tek atakta kolaylıkla üstesinden gelinmeyecek. Ayrıyeten bu yüzden, güçlü bir düzeltme izleyebilir.
Böylece, 24 Nisan 2023 için 33.000 dolar (kırmızı alan) Bitcoin fiyat iddiası alıyoruz. Bunun çok optimist bir senaryo olduğunu ve gerçekleşmeme ihtimalinin yüksek olduğunu vurgulamak gerekiyor. Bununla birlikte, Bitcoin döngüleri kafiyeliyse, halving hala tüm kripto piyasasının ritmini belirliyorsa ve logaritmik Fib düzeltmelerine güvenilebilirse, bu uygulanabilir bir senaryo.