Hisse senetleri Perşembe günü, taze verilerin enflasyonda bir ılımlılık göstermesinin ve yatırımcıların Federal Rezerv’in piyasayı baskılayan faiz oranlarını artırma hızını yavaşlatabileceğine dair umutlarını güçlendirmesinin ardından yükseldi.
S&P 500, gün boyunca devam ederse endeksin bu yılki en iyi bir günlük performansı olacak yüzde 3,6’lık bir artışla işlem görmeye başladı.
Hareket, ara seçimlerin ardından Kongre’nin kontrolünün belirsiz kalması ve en büyük kripto borsalarından birinin çöküşünün ardından kripto para piyasalarında kargaşanın patlak vermesi nedeniyle Çarşamba günü endeks için yüzde 2,1’lik bir kaybın ardından geldi.
Tüketici Fiyat Endeksi verisi, fiyatların Ekim ayında ekonomistlerin tahmin ettiğinden daha yavaş artmasıyla Perşembe günü piyasa için bir rüzgar etkisi yarattı. Gelecekteki faiz oranı artışlarına ilişkin beklentilere özellikle duyarlı olan ABD devlet tahvili getirileri keskin bir şekilde düştü.
National Alliance Securities’de uluslararası sabit gelir başkanı Andrew Brenner, “Bu büyük bir düşüştü” dedi. “Beklenen sayıdan çok daha iyi bir şey bekliyorduk ve bunu aldık. Beklenenden çok daha iyi. Hisse senedi piyasaları çıldırıyor.”
Enflasyon SSS
enflasyon nedir? Enflasyon, zamanla satın alma gücünün kaybıdır, yani dolarınız yarın bugün olduğu kadar ileri gitmeyecektir. Genellikle gıda, mobilya, giyim, ulaşım ve oyuncak gibi günlük mal ve hizmetlerin fiyatlarındaki yıllık değişim olarak ifade edilir.
Enflasyona ne sebep olur? Artan tüketici talebinin bir sonucu olabilir. Ancak enflasyon, sınırlı petrol üretimi ve tedarik zinciri sorunları gibi ekonomik koşullarla çok az ilgisi olan gelişmelere bağlı olarak da yükselip düşebilir.
Enflasyon kötü mü? Duruma göre değişir. Hızlı fiyat artışları büyü sorunu yaratır, ancak ılımlı fiyat artışları daha yüksek ücretlere ve istihdam artışına yol açabilir.
Enflasyon yoksulları nasıl etkiler? Bütçelerinin daha büyük bir kısmını gıda, barınma ve gaz gibi ihtiyaçlara harcadıklarından, enflasyonu omuzlamak özellikle yoksul haneler için zor olabilir.
Enflasyon borsayı etkiler mi? Hızlı enflasyon tipik olarak hisse senetleri için sorun yaratır. Genel olarak finansal varlıklar, enflasyon patlamaları sırasında tarihsel olarak kötü bir performans sergilerken, evler gibi maddi varlıklar değerlerini daha iyi korudu.
Principal Asset Management’ın küresel stratejisti Seema Shah, rakamların hisse senedi piyasalarında “alkışlarla” karşılanacağını söyledi ve enflasyonun yıldan yıla hızının artık Ukrayna’daki çatışmanın enerji göndermesinden öncesine göre daha düşük olduğuna dikkat çekti. fiyatlar yükseliyor. “Enflasyonda uzun süredir beklenen düşüş şimdi başlayabilir.”
Yeni enflasyon verisi, Fed’in inatla yükselen enflasyonu yüksek faiz oranlarıyla ekonomiyi yavaşlatarak düşürme çabalarının gidişatını değerlendirmek açısından önem taşıyor.
Açıklanan rakamlardan önce konuşan bazı analistler ve yatırımcılar, Fed’in faiz oranlarını yükseltmeyi bırakması için enflasyonun yavaşlamasının daha uzun süreceği konusunda uyardı.
Yine de Lazard Asset Management’ın ABD hisse senedi başkanı Ron Temple Çarşamba günü “Bizi daha iyi bir yere götürmek için ilk adım olabilir” dedi.
Fed başkanı Jerome H. Powell, geçen hafta merkez bankası toplantısında sert bir tavır aldı ve enflasyonu düşürme işinin henüz bitmediğini söyledi. Önümüzdeki aylarda yapılacak faiz artışları, son dört Fed toplantısındaki üç çeyrek puanlık tampon hareketler kadar büyük olmayabilir, ancak zamanla faiz oranlarının yatırımcıların beklediğinden daha yüksek çıkabileceğini söyledi.
Enflasyonu ve Sizi Nasıl Etkilediğini Anlayın
- Sosyal Güvenlik: Faydanın enflasyona ayak uydurmasına yardımcı olan yaşam maliyeti düzeltmesi, gelecek yıl yüzde 8,7 olacak. İşte bunun anlamı.
- Gıda fiyatları :Olası bir resesyona ilişkin artan endişelerin ortasında, bazı gıda şirketleri ve restoranlar, enflasyona dayalı maliyetleri karşılandıktan sonra bile fiyatları artırmaya devam ediyor.
- Vergi oranları:IRS, 2023 için birçok insanı daha düşük bir vergi dilimine itebilecek ve vergi faturalarını azaltabilecek enflasyon ayarlamaları yaptı.
- Maaş çekiniz: Enflasyon, cüzdanınızdan giderek daha büyük bir ısırık alıyor. Şimdi, gelecek yılki maaş çekinizin büyüklüğünü etkileyecek.
Powell’ın açıklamalarının ardından gelecek faiz artırımlarına ilişkin beklentileri yukarı çeken yatırımcılar, yeni enflasyon rakamlarını gördükten sonra beklentilerini yeniden değerlendirdiler.
Comerica Wealth Management’ın baş yatırım yetkilisi John Lynch Perşembe günü yaptığı açıklamada, “Bunun, umudun gerçeğe karşı bir başka zaferi olduğuna inanıyoruz” dedi. “Konut, ücretler ve enerjide devam eden fiyat baskıları, enflasyona karşı uzun süreli bir mücadeleye işaret ediyor. Nitekim geçen hafta Fed Başkanı Jerome Powell, oranların daha uzun süre daha yüksek kalacağı yorumlarında netti.”
Bununla birlikte, yatırımcılar, Fed’in politika faizinde 0,5 puanlık daha küçük bir artış beklemek yerine, Aralık ayında art arda beşinci üç çeyrek puanlık artış olasılığını fiyatladılar.
Faiz oranlarının gelecek yıl nereye taşınacağına ilişkin piyasa beklentileri, yatırımcıların gelecek faiz oranı artışlarının sayısına ilişkin beklentilerini geri çevirmesiyle Perşembe günü yüzde 5’in üzerindeki bir zirveden yaklaşık yüzde 4,9’a düştü.
Fed politikasındaki değişikliklere duyarlı olan iki yıllık Hazine tahvilinin getirisi yüzde 0,2’den fazla düşerek yaklaşık yüzde 4,4’e geriledi. Dolar da ABD’nin başlıca ticaret ortaklarını temsil eden bir para birimi sepeti karşısında yüzde 1 düşerek hızla düştü.